Фестиваль UNCHAIN це захід, який зібрав в Ораде понад 1 000 лідерів із 40 країн, які обговорили найактуальніші теми у фінансовій та технологічній галузях. Фінансову групу «Банка Трансільванія» представляв Аурель Бернат, виконавчий директор з питань фінансових ринків та відносин з інвесторами, «Банка Трансільванія», Влад Міку, генеральний директор компанії INNO Investments, відповідно Александру Брату, директор з питань обробки карт та платіжних рішень, «Банка Трансільванія».

Протягом двох днів на перший план вийшли основні тенденції, що визначають майбутнє фінансових послуг — від впровадження штучного інтелекту та євро до миттєвих платежів, токенізації активів та цифрової трансформації банків.



Аурель Бернат, виконавчий директор з питань фінансових ринків та відносин з інвесторами, «Банка Трансільванія»

Майбутнє фінансової галузі в Центральній та Східній Європі (ЦСЄ)

• Економічний регіон Центральної та Східної Європи — це, насамперед, географічний простір із багатою історією. Проте слід враховувати, що не можна стверджувати про існування міцної традиції капіталізму в регіоні, який відкрив для себе цю систему лише протягом останніх 30 років.
• Довгий час ця частина Європи відчувала брак капіталізму, а також свободи пересування та свободи слова. І ця відсутність знайшла своє відображення, зокрема, у сильно роздробленій банківській системі.
• Навіть якщо сьогодні в регіоні діють великі банки, які можна вважати серйозними конкурентами для Західної Європи, виклик полягає у взаємовідносинах між ними, у структурі економік і, відповідно, у структурі капіталу. По суті, всі економіки країн Центральної та Східної Європи залежать переважно від Західної Європи. Якщо розглянути Румунію, то її залежність стосується насамперед економік Франції та Німеччини, а також, у меншій мірі, сусідніх країн.

Введення євро

• З точки зору громадянина, приналежність до єврозони, безсумнівно, є перевагою: процедури стають простішими та швидшими, а розуміння цін — легшим. З іншого боку, Маастрихтські критерії залишаються ключовими. Два з них є особливо важливими: державний дефіцит нижче 3% та рівень державного боргу не більше 60% від ВВП. Зрештою, однак, виконання цих умов стає також політичним питанням, оскільки, теоретично, вони мали б бути природними цілями для будь-якої економіки.
• Ще одним важливим аспектом є обсяг ВВП країн, що приєднуються до єврозони. Більшість держав, які пройшли цей процес, хоча й демонстрували дуже хороші результати та приєдналися до Європейського Союзу, є відносно невеликими економіками. Навіть найбільші економіки регіону — Польща та Румунія — залишаються нижче порогових значень, які дозволили б їм увійти до числа лідерів Європи. Обсяг польської економіки перевищує 1 трильйон євро, а румунська наближається приблизно до половини цього рівня; хоча прогнози на найближчі роки є позитивними, на даний момент її обсяг становить менше 400 мільярдів євро.
• У цьому контексті я б сказав, що ці економіки все ще зберігають певну гнучкість, оскільки, принаймні наразі, наявність власної валюти є конкурентною перевагою.
• Отже, якщо з точки зору громадянина вступ до єврозони є привабливим, то з урядової та економічної точок зору це питання є набагато складнішим і, без сумніву, залишається відкритим.

Влад Міку, генеральний директор, INNO Investments

Управління капіталом в епоху штучного інтелекту

• INNO — одна з наймолодших дочірніх компаній Групи «Банка Трансільванія», яка спеціалізується на альтернативних інвестиціях. Ми працюємо з різними класами активів і, зокрема, управляємо альтернативним фондом інвестицій у нерухомість.
• Часто кажуть, що ефективність моделей штучного інтелекту може досягати точності до 94 %, але лише за умови прозорості та якості даних. У Румунії, на жаль, ми працюємо в умовах, коли саме цих елементів все ще бракує. Ми стикаємося з проблемами прозорості та невідповідностями в історичних даних, що ускладнює впровадження алгоритмів штучного інтелекту порівняно з іншими ринками. Проте ми продовжуємо підвищувати ефективність завдяки використанню автоматизованих методів оцінки. Нам вдається досягати результатів швидше і, в деяких випадках, з меншими витратами. Крім того, ми маємо інструменти, які допомагають нам робити точніші прогнози.
• Якщо ми правильно визначимо критерії зростання та послідовно дотримуватимемося їх, ми зможемо краще зрозуміти оптимальні моменти для торгівлі, незалежно від того, чи йдеться про купівлю, чи про продаж. Крім того, ми зможемо швидше та ефективніше аналізувати ринок, що, звісно, безпосередньо впливає на якість прийнятих рішень.
• Людська експертиза залишається надзвичайно важливою. У більшості випадків результати, отримані за допомогою алгоритмів, потребують перевірки. Тому я б сказав, що технологія не замінює людський фактор, а доповнює його. Принаймні у нашому випадку бізнес-моделі та рішення все ще значною мірою ґрунтуються на людській експертизі, тоді як штучний інтелект використовується для підвищення ефективності та швидкості виконання.

Між штучним інтелектом і людським фактором

• Я не вважаю, що існує чітка відповідь або межа між ШІ та людським фактором. Між ними немає чіткої межі. Якщо розглянути весь спектр нашої діяльності, ми бачимо дві крайності. З одного боку, це повторювані, надлишкові процеси, автоматизовані за допомогою RPA, де втручання людини мінімальне. Це перша точка відліку. На іншому кінці — такі види діяльності, як структурування угод або ведення переговорів щодо транзакцій, де ШІ відіграє незначну роль, а рішення, по суті, приймає людина.
• Між цими двома крайнощами існує широка сфера процесів, оцінок, ринкових аналізів та прогнозів, де штучний інтелект і людський фактор взаємодіють у різних пропорціях. Насправді мова йде не про розмежування, а про взаємодоповнюваність. Штучний інтелект є цінним інструментом, але людський фактор залишається визначальним на всіх етапах процесу прийняття рішень.

Александру Брату, директор з питань обробки карт та платіжних рішень, «Банка Трансільванія»

Платіжна екосистема Фінансової групи «Банка Трансільванія»

• Ми говоримо про складність. Адже з часом ми крок за кроком, протягом багатьох років, побудували цю платіжну інфраструктуру, і сьогодні бачимо цілу дуже складну екосистему.
• Вимоги торговців залишаються надзвичайно простими: вони хочуть, щоб платежі оброблялися за дві-три секунди, хочуть отримати повну звітність та інтеграцію з усіма своїми системами, а ми завжди були компанією, орієнтованою на клієнта, і допомагали торговцям тими рішеннями, які ми створювали разом і які їм дійсно були потрібні. Однак із кожною новою платіжною інфраструктурою, яку ми розробляли, ми неминуче додавали рівні складності. І навіть точки надмірності. Адже, так, на папері чи в Figma все здається простим. Але в режимі реального часу, особливо під час операцій великого масштабу, все далеко не так просто, і саме тоді стає помітною різниця в досвіді та виконанні.
• Ми постійно говоримо про операційну досконалість, але кожен новий процес супроводжується дедалі складнішими операціями. Наша роль полягає в тому, щоб управляти цією складністю, щоб торговцю не довелося це робити. Водночас ми маємо бути обережними: якщо ми додамо занадто багато процесів, які недостатньо масштабуються, це стане проблемою і неминуче позначиться на зниженні рівня впровадження.
• Ми працюємо в надійній екосистемі, яку ми будуємо як з точки зору надання, так і з точки зору прийняття платіжних рішень. Банк «Трансільванія» має найбільшуприсутність у цій сфері, а його екосистема охоплює широкий спектр інтегрованих продуктів, однак така позиція також передбачає велику відповідальність за те, як ми будемо розвивати цю екосистему надалі.

Нова парадигма платіжних систем

• Ми завжди готові до того, що нас чекає. Як я вже казав, ми постійно розвиваємо існуючу інфраструктуру. Для нас сфера прийому платежів є важливим рушієм розвитку цієї платіжної інфраструктури. Ми не обов’язково говоримо про зміну парадигми у видах платежів, а скоріше про безперервний процес, майже «business as usual», розбудови та розширення цієї «автомагістралі».
• Водночас ми маємо постійно вдосконалювати те, що вже створили: наші торговельні партнерства, послуги, які ми надаємо, та екосистему, яку ми обслуговуємо. Саме тому ми завжди з великою відповідальністю готуємо всю інфраструктуру та всю логістику, адже здатність бути завжди готовими — це те, що робить вирішальну різницю.